互联网金融与支付系统协调发展的思考与启示———基于系统耦合视角的实证分析中国人民银行马鞍山市中心支行课题组摘要:本文运用系统耦合模型、协调度模型及相关计算方法，对互联网金融与支付系统的之间的耦合协调状况进行测算，以期系统、全面地反映现阶段两者之间的协调发展状况。在解析实证数据的同时，立足实际业务，力求为支付服务、互联网金融建设找寻契合点和突破口。关键词:支付系统中图分类号:F832互联网金融耦合协调度模型文献标识码:A文章编号:1009－1246(2014)09－0085－08一、引言当前，以互联网为代表的现代信息科技正对传统金融模式产生重要影响，特别是移动支付、社交网络、搜索引擎和云计算等金融创新业务的蓬勃发展，形成了一种新的金融模式———互联网金融(InternetFinance)。互联网金融涵盖了受互联网技术和互联网精神的影响，从传统银行、证券、保险、交易所等金融中介和市场，到无金融中介或市场情形之间的所有金融交易和组织形式，是一个谱系(spec-trum)的概念。随着利率市场化和金融脱媒的逐步实现，互联网金融以其低成本、高效率的特点受到越来越多客户的认可。2014年5月28日，中国支付清算协会在北京召开《中国支付清算行业运行报告(2014)》(简称《报告》)发布会。《报告》显示，2013年，我国支付清算市场持续快速发展，支付创新层出不穷，支付业务济增长的联动性不断增强。互联网支付、移动支付等新兴支付业务继续保持高速发展的势头。2013年，我国第三方支付市场规模达到16万亿元，同比增长60%。支付机构互联网支付业务向证券、基金、保险等多个行业领域渗透，金融化趋势明显，业务规模快速8．96万亿元，分别较上年增长43．47%和30．04%。随着移动通信和互联网技术的快速发展，移动支付逐渐成为电子支付发展的新方向。2013年，国内移动支付标准得到统一和逐步推广，客户应用基础日趋稳固，业务规模实现爆发式增长。支付机构共处理移动支付业务37．77亿笔，金额1．19万亿元，分别较上年增长78．75%和556．75%。互联网金融通过大数据、云处理等平台优势，加快了资金的流动速度，克服了支付清算资金“存量化”等问题，支付清算功能效率得到大幅提升;支付系统作为金融业的基础设施，与互联网金融在功能上具有一定耦合性，定量分析二者耦合协调发展程度，对于支付系统的完善具有重要的参考意义。鉴于相关文献多是定性分析，皆以互联网金融为主要研究对象，没有就互联网金融与支付系统的关联度进行深入研究。因此，本文运用系统耦合模型、协调度模型及相关计算方法，对二者之间的耦合协调状况进行测算，以期系统、全面地反映现阶段两者之间的协调发展状况，在解析实证数据的同时，深入研读互联网金融发展的有关理论及学术层面权威观点和见解，立足实际业务，力求为支付服务、互联网金融建设找寻契合点和突破口，从而厘清思路，明确措施，为支付系统便捷服务和良性发展提供有效参考。二、互联网金融时代的支付创新在传统经济体系中，支付作为一项基础性的金融服务，更多地表现为经济交易的附属业务。随着现代信息技术的发展，互联网支付、移动支付等新兴支付方式迅速兴起，跨越时空限制，通过便捷性的提升和良好的用户体验，成为便利生活、促进消费的推动力量，在经济体系中的主动作用和创新价值逐步显现。特别是在互联网时代，创新性的电子支付成为整个经济生态链中积聚价值、共享利益的重要平台，并逐步自成体系。互联网时代正在改变传统的商业模式和组织形式，而支付创新发展成为这个变革大潮中的积极力量。经济互联网化的提速需要创新性的支付方式、支付工具及支付渠道等与之相匹配，使互联网及电子商务在提升实体经济空间。与此同时，电子商务的发展促进了新的交易模式，满足了个性化和差异化的交易需求，推动广泛而细分的支付应用创新，使消费者能够在碎片化时间、多样化场景下高效便捷地进行支付。支付行业创新基础和推动力是支付的电子化。从大的支付业务结构变化看，电子支付将逐步取代现金，依托现代信息技术，最终发展成为资金和数据的安全、智能化管理体系，并辐射至整个经济生活;在电子支付发展格局中，更为开放且与电子商务发展相契合的互联网...