第1页共12页企业银行承兑汇票风险管控探讨【摘要】银行承兑汇票作为票据业务的主要形式，在方便经营活动、满足短期资金需求、改善融资结构方面发挥着越来越重要的作用。然而票据业务各环节的风险也不断增加，这加大了企业财务管理的工作量和工作难度。本文结合具体实践，分析了目前一般企业在银行承兑汇票风险控制管理方面的现状、目标定位并进一步探索了在风险管理整合框架下银行承兑汇票风险管控机制的建立，以期为同类企业或面临同类问题的企业提供参考借鉴。【关键词】银行承兑汇票内部控制机制搭建【】F832随着我国金融业的迅速发展、金融产品品种的进一步开放和市场化，票据业务尤其是银行承兑汇票（以下简称汇票）业务已成为商业银行扩大信贷业务、企业扩大融资渠道的重要手段。第2页共12页作为一种信贷支付手段或融资媒介，汇票管理过程中存在多种内外部风险因素。对于一般企业来说，其面临的汇票风险主要包括票面风险，交接、背书、贴现、托收以及保管风险，这些风险覆盖了票据流转整个链条。针对以上风险，很多企业的通常做法是从自身制度层面、组织保障层面、相关岗位人员素质层面加强对汇票风险的管控。部分企业甚至采取风险规避态度，即在销售时尽量少收汇票，以回避、停止或退出蕴含风险的汇票业务。然而，这种保守型的风险管理策略或多或少有些因噎废食，企业的明智做法应该是在保证合理经济利益的前提下，通过各种措施防范使用汇票带来的风险。2006年6月国务院国资委颁布的《中央企业全面风险管理指引》以及五部委后续联合发布的《内部控制基本规范》和具体指引等都为企业风险控制管理提出了制度性要求并提供了可操作性指南。一、理论基础（一）风险管理整体流程和步骤第3页共12页2004年COSO发布的《企业风险管理――整合框架》（EnterpriseRiskManagement，以下简称ERM），将风险管理分为八个要素，即内部环境、目标设定、事项识别、风险评估、风险应对、控制活动、信息与沟通和监督，这八大要素紧密配合，关键步骤形成闭环，持续进行。2006年国务院国资委颁布《中央企业全面风险管理指引》（以下简称指引），将风险管理分为初始信息收集、风险评估、策略选择、解决方案制定、监督和改进、组织体系、信息系统和风险管理文化等八个要素。指引和ERM内容基本相同，区别在于所反映的理念存在差异，ERM强调内部环境和目标设定，指引强调信息收集。考虑多年来商业和经营环境的变化，COSO又于2013年发布了《内部控制――整合框架》（以下简称内控框架），指出评价内部控制有效性的五个原则，即控制环境、风险评估、控制活动、信息与沟通和监控，原则的部分具体内容如表1：通过比较分析可见，ERM和内控框架是互补的，而无论是ERM还第4页共12页是内控框架，都非常重视在既定目标下风险管理控制活动的流程化以及流程的持续改进，而这又得益于风险管理流程和风险管理体系如组织结构、信息沟通等有机融为一体。因此，中国企业在进行风险管理时，需要强化目标意识、把握流程控制、注重内控体系的细化和持续更新。通过借鉴ERM和内控框架对风险管理的制度性规范和要求，企业在进行汇票风险管理时，需要结合自身实际，把握流程控制这一核心，在汇票流转的全过程进行风险控制，同时以信息系统、组织保障等形成内外部环境支撑，实现汇票风险控制管理流程的持续优化和改进。（二）金融产品的风险管理汇票作为金融产品，具有无形性、价值本质和风险性等特征，其风险管理是一种微观层面的金融产品管理。金融产品存在各种不同的风险，而不同性质的风险，需要不同的措施来加以防范，李翔（2005）通过将金融产品的风险进行分类，针对不同风险，采取不第5页共12页同的手段进行风险控制，具体如表2所示：庄新田，黄小原等（2001）认为在进行金融产品风险管理时需考虑企业对风险的不同态度，进行风险管理的效用分析，进而实现不确定环境下金融产品投资组合决策。此外，金融产品市场瞬息万变，而信息技术的迅猛发展又为金融产品风险管理提供了强大的技术支持与保障（刘海龙，王惠，2009）。作为一种金融产品，由于汇票实物只是票据权利的载体，汇票有价证券的属性决定对其管理有别于有形资产。...