钢贸风云之四：钱去哪了？钢贸商和银行各图什么？钢贸的那点事——细数钢贸链各环节罪与罚之：钢贸风云之四：钱去哪了？钢贸商和银行各图什么？钢贸风云之一：影子银行和国企托盘的兴起钢贸风云之二：贸易商的资本运作和影子银行的空手套白狼钢贸风云之三：危机爆发，大牌央企和民间硬汉纷纷倒下文章首发微信公众号“不止是钢货”。钱去哪了钱去哪了？这是这个环节最核心的问题。想必所有人都要问。咱们就直接来举个简单理想化的例子来说吧。假设条件：A、该钢贸公司自有资金1200万；B、该钢贸易公司与某钢企签订合同每月订货5千吨，每吨进价4000元，销售4300元；并且不需要交保证金给钢企（实际不可能）；C、从银行/影子银行（以下全称银行）融资成本为每吨30元/月/吨（这里就直接算到单价里，不算明细了），运输、仓储等费用共计每吨50元（非常低了）；D、每笔融资保证金为20%（实际上有达到30%-50%），该钢贸公司实力很强，不需要走担保公司担保（也节省了费用）；E钢企生产周期一个月，运输到仓库加理想情况下全部卖完一个月；F、以上全部用现金结算，就不算承兑了。我相信了解这行的人看到以上假设的条件，那是非常非常有利的了。我们先把限制条件都去掉，算到最后再加上各位就明白了。1月1日，该钢贸公司（以下简称A）付2千万*20%=400万到银行；1月2日，银行支付2千万至钢企，钢企开始陆续发货；2月1日，A公司再付400万到银行；2月2日，银行付2千万至钢企业，钢企2月份的货开始发；2月3日，1月份钢企的货发完毕，开始集中运到仓库；3月1日，A公司付400万到银行；3月2日，银行付3月份的货款至钢企，钢企3月份的货开始发；3月3日，1月份的货到仓库开卖了，今天全部卖完，回款2150万；2月份钢企发货完毕，开始集中运到仓库；3月4日，昨天卖货的款，其中80%是银行的，而且还要加30元/的手续费，所以应该还给银行2千万*0.8+30元/月/吨*2个月*5000吨=1630万。A公司再除去运费：50元/吨*5000吨=25万。当前账上余2150万-1630万-25万=495万，这个495万里面，包含着自己1月份自有资金400万。换句话说，1月份订的货，毛利润为：95万！4月1日，A公司付400万到银行；4月2日，银行付2千万到钢企，订4月份的货。……以下循环操作。大家再来回看，上面这样做的是什么公司？这是正规操作，有实力真心做钢材的公司。一个月毛利95万，再除去办公、人工等各类开销，不管怎么说，肯定还是赚钱的。自有资金1200万，一年就可以做到销售额2.5亿（实际销售，不是虚的），实现毛利润1140万元！但同同时大家也要看到另一个非常严重的问题，以上操作当中一环套一环，资金要一步步到位，容不得有时间差，容不得出半点状况，不然都是每天高额的费用出去了。所以你会看到一个奇怪的现像，这些钢贸公司每逢月底月初就得跟打仗似的，到处筹钱付保证金（以上例子说自有资金1200万，但实际上是分三个月用完，况且谁也不会闲着没事把现金就留着账上不动，等着几个月后付保证金）。另一个怪现像就是这些钢贸公司财务人员会比销售人员多。甚至出现财务十几个，而销售只有二三个人。紧张归紧张，哪个公司还不得有点压力？如果此时银行中途不再继续放贷，A公司肯定是损失了，钢厂的保证金（百把万）被没收了，但除此之外呢？你该有的货要么在仓库，要么在路上，要么钢厂还没发（已经交了钱还得发给你），会亏损，但不会很厉害！如果此时行情不好，你每个月进货没有300元差价（4000元进，4300元卖），那么你的利润会下降，降得太厉害，你可能不赚钱，但也不至于亏到哪里去，钢厂月底定价也是按市场来考虑的，行情低出厂价也会走低。行情实在跌的太厉害，一般钢厂也会先自己倒挂一点（就是卖一吨亏一吨），实在还不行，才会让贸易商亏本（也有个别钢厂坑钢贸商的，这个回说）。虽然说钢厂强势，但起码还得有点商业道德，不可能说钢贸商常年跟你做生意，年初都放几百万保证金在你那，搞到最后你卖的货比市场价还贵吧。综上表达了什么意思呢？总结一句话就是：如果好好做，即使行情不好，银行收贷，钢贸商肯定会亏本，但是，绝对不会亏到要跳楼跑路！那么，钱呢，钱去哪了？我们再回看上面的例子，试想，如果上例中3月4号A...